כשפינטק, סוכנים אוטונומיים ונכסים דיגיטליים נפגשים

אמסטרדם הפכה לפני ימים אחדים לבירת הפינטק העולמית, ולו לכמה ימים. כנס Money20/20 Europe ציין עשור לקיומו והביא אליו יותר מ-7,500 משתתפים מ-105 מדינות, לצד מעל 2,300 חברות ויותר מ-450 דוברים שהשתתפו בו. אבל, מעבר למספרים המרשימים, התחושה המרכזית שעלתה משיחות עם המשתתפים, בפאנלים על הבמה ובפגישות ה-B2B, הייתה ברורה: עולם השירותים הפיננסיים נכנס לשלב חדש של טרנספורמציה.

אם בשנים האחרונות עסקו – לא רק בעולמות הפיננסים והפינטק, אלא בארגונים בכלל – בעיקר בשאלה מה אפשר לעשות עם AI?, השנה הדיון עבר לשאלה: איך מטמיעים אותה בכל חלק בארגון? בינה מלאכותית, נכסים דיגיטליים, זהות דיגיטלית, תשלומים חוצי גבולות וריבונות פיננסית אירופית היו הנושאים הדומיננטיים כמעט בכל שיחה באירוע.

אחד הנושאים הבולטים ביותר היה המעבר מעולם שבו הבינה המלאכותית משמשת ככלי עזר לעולם שבו סוכנים אוטונומיים מקבלים החלטות ומבצעים פעולות באופן עצמאי. לא מעט מנהלים בכירים בתעשייה כבר מדברים על עתיד שבו סוכני AI ינהלו תהליכים עסקיים שלמים – החל משירות לקוחות ועד ניהול השקעות.

העתיד שבו סוכני ה-AI משקיעים במקומנו

אחד הרגעים המעניינים ביותר עבורי בכנס היה ההופעה של יוני אסיא, מייסד ומנכ"ל איטורו (גילוי נאות: בן דודי), שסיפק הצצה מרתקת לעתיד ההשקעות בעידן ה-AI. אסיא תיאר כיצד איטורו כבר החלה להשיק מוצרים חדשים, שמאפשרים ללקוחות להפעיל סוכני AI שמנהלים עבורם תיקי השקעות באופן אוטונומי. במקום לבחור מניות או קרנות בעצמו, המשתמש יכול להגדיר אסטרטגיה, סכום השקעה ורמת סיכון, והסוכן מבצע את העבודה 24/7.

לדבריו, השלב הבא כבר נמצא כאן: סוכני AI שמבצעים פעולות גם בעולמות הקריפטו וה-DeFi (ר"ת Decentralized Finance – פיננסים מבוזרים), כולל מסחר בחוזים עתידיים, שווקי חיזוי ונכסים דיגיטליים אחרים.

יוני אסיא, מייסד ומנכ"ל איטורו, משוחח עם המנחה, אנה איררה מבלומברג, בכנס. צילום: בן פלד

אסיא שיתף תחזית שלפיה "עד סוף השנה הבאה, סוכני AI יבצעו יותר עסקאות מבני אדם". זו אולי נשמעת כמו תחזית נועזת, אבל מי שהסתובב השנה ב-Money20/20 Europe התקשה להתעלם מהעובדה שרבים מהשחקנים המובילים בתעשייה כבר נערכים בדיוק למציאות הזו.

לטענתו, הבינה המלאכותית צפויה להפוך יכולות השקעה מתקדמות, שבעבר היו נחלתם של גופי השקעה מובילים בלבד, לנגישות לציבור הרחב. כדוגמה הוא ציין את רנסנס טכנולוגיות, שקרן הדגל שלה השיגה תשואות שנתיות יוצאות דופן של קרוב ל-70% לאורך עשרות שנים באמצעות מודלים כמותיים מתקדמים. לדברי אסיא, בעידן ה-AI גם משקיעים פרטיים יוכלו ליהנות מכלי ניתוח וקבלת החלטות שבעבר היו זמינים רק לארגונים בעלי משאבים עצומים.

עם זאת, הוא הדגיש את הצורך במנגנוני בקרה, מיומנויות והכשרה. לדבריו, ה-AI היא לא "קסם בקופסה", אלא כלי עוצמתי, שמחייב הבנה עמוקה ויכולת לעבוד איתו בצורה נכונה. מי שידע להפעיל סוכנים בצורה נכונה ייהנה מיתרון משמעותי, ומי שיתעלם מהמהפכה עלול למצוא את עצמו מאחור.

אנחנו נמצאים בנקודת מפנה: הפינטק הוא כבר לא רק סיפור של אפליקציות בנקאיות טובות יותר או תשלומים מהירים יותר. הוא הופך בהדרגה למערכת פיננסית חדשה, שבה בינה מלאכותית, סוכנים אוטונומיים, זהות דיגיטלית ונכסים מבוזרים משתלבים יחד

אירופה מחפשת עצמאות פיננסית

נושא נוסף, שחזר שוב ושוב באירוע, היה העצמאות הפיננסית האירופית. על רקע התחרות הגוברת מול ארצות הברית וסין, מנהלים בכירים מבנקים, חברות תשלומים ורגולטורים ביבשת דנו בצורך לחזק תשתיות פיננסיות אירופיות עצמאיות. הדיונים עסקו במערכות תשלומים מקומיות, זהויות דיגיטליות, רגולציה אחידה וחדשנות טכנולוגית, שתאפשר לאירופה לשמור על עצמאות אסטרטגית בעולם שבו הטכנולוגיה הופכת לגורם גיאו-פוליטי משמעותי.

במקביל, גם עולם הנכסים הדיגיטליים עבר שינוי משמעותי. אם בעבר ביטקוין ובלוקצ'יין נחשבו לנושאים נישתיים, השנה הם כבר היו חלק בלתי נפרד מהשיח המרכזי. מטבעות יציבים, נכסים טוקניזטיים והחיבור בין TradFi ל-DeFi היו נושאים מרכזיים בפאנלים רבים.

המסקנה המרכזית

אחרי שלושה ימים של הרצאות, פגישות ושיחות מסדרון, הרגשתי בבירור שאנחנו נמצאים בנקודת מפנה: הפינטק הוא כבר לא רק סיפור של אפליקציות בנקאיות טובות יותר או תשלומים מהירים יותר. הוא הופך בהדרגה למערכת פיננסית חדשה, שבה בינה מלאכותית, סוכנים אוטונומיים, זהות דיגיטלית ונכסים מבוזרים משתלבים יחד.

אם בשנה שעברה, Money20/20 סימן את תחילת עידן ה-AI בפיננסים, הרי שהשנה, הכנס כבר הראה איך העתיד הזה נראה בפועל. השאלה היא כבר לא האם המהפכה הזו תתרחש, אלא כמה מהר היא תגיע לכל אחד מאיתנו.