קרן רד דוט השלימה גיוס של 320 מיליון ד'

קרן ההון סיכון רד דוט קפיטל פרטנרס (Red Dot Capital Partners) הודיעה כי השלימה את גיוס הקרן השלישית שלה, בסך 320 מיליון דולר. קרן זו מביאה את היקף הנכסים המנוהל של רד דוט ל-750 מיליון דולר. הקרן החדשה ממשיכה להתמקד בחברות טכנולוגיה ישראליות בשלבי צמיחה מוקדמת, בכל מגזרי הטכנולוגיה למעט תחומי הביוטק, פארמה ומכשור רפואי. המיקוד של הקרן הוא השקעה בשלב שבו החברה מראה סימנים ראשונים של התאמה ראשונית לשוק (Product-Market Fit) ועוברת לבנייה והרחבה של תשתית צמיחה יציבה.

גיוס הקרן נעשה בתקופה מאתגרת לשוק ההון סיכון, על רקע ירידה בנזילות, שמשפיעה על זמינות כסף להשקעות אלטרנטיביות, חוסר ודאות סביב שווי החברות המקשה על מדידת ביצועי הקרנות, וסביבת ריבית מאתגרת, שמייצרת גידול באלטרנטיבות השקעה להון סיכון. לקשיים אלה הצטרף גם המצב בישראל לאחר ה-7 באוקטובר.

הקרן נוהגת לפגוש יזמים החל משלב הסיד, ומובילה סבבי השקעה בסבבי A עד C, בחברות עם הכנסות שנתיות של 1-5 מיליון דולר, כאשר סכום ההשקעה הראשונית עומד על בין 10 ל-20 מיליון דולר. הקרן החדשה כבר ביצעה ארבע השקעות בחברות Finout, Stigg, Oligo ו-Bria AI. 

גופים מוסדיים ישראליים גדולים – הצטרפו למשקיעים לראשונה

לרד דוט שילוב משקיעים ייחודי, הכולל גופים אסטרטגיים וארגונים בעלי עסקים תפעוליים במגוון רחב של תחומים – מתעשייה מסורתית ולוגיסטיקה, דרך חברות טכנולוגיה ופיננסים ועד מדיה וספורט. משקיעים אלו משלבים את מוצרי חברות הפורטפוליו של רד דוט בעסקים התפעוליים שלהם ולעתים אף מבצעים השקעות המשך בחברות עצמן.

לקבוצת המשקיעים הקיימת הצטרפו לראשונה גם גופים מוסדיים ישראליים גדולים הכוללים את הראל, מור ומיטב, ומשקיעים ממדינות שאין לישראל יחסים דיפלומטיים איתן.

"עבור חלקם, השקעה בקרן טכנולוגיה ישראלית היא גשר כלכלי לבניית מערכת יחסים לקראת הרחבת הסכמי אברהם בעתיד", ציין יניב שטרן, המייסד השותף של הקרן. "דווקא בתוך המורכבות הזו, הבחירה של משקיעים לשים את כספם בתעשיית הטק הישראלית משקפת רמת אמון עמוקה, לא רק בנו אלא בתעשייה הישראלית כולה".

קרנות רד דוט הפגינו ביצועים חריגים עד היום, הקרן הראשונה שהוקמה ב-2016 הציגה ביצועים המדרגים אותה ב-5% העליונים של קרנות ההון סיכון העולמיות לשנתון זה, לפי PitchBook ו-Cambridge Associates. הקרן השנייה, שהוקמה בשנת 2020, כבר בדרכה להחזיר את כל כספי המשקיעים – הישג לא טריוויאלי בשוק הנוכחי. בנוסף, לקרנות הדגל, הקרן מנהלת קרן המשך (Opportunity Fund) להשקעות המשך בחברות פורטפוליו.